Vistra Energy va racheter Dynegy dans le cadre d‘une opération intégralement en actions marquant un nouveau rapprochement dans un secteur de la production électrique en pleine consolidation aux Etats-Unis, ont annoncé lundi les deux compagnies.
Le montant de la transaction est estimé à 1,74 Md$.
Les compagnies électriques lourdement endettées comme Dynegy ont vu leurs marges s‘effondrer avec la concurrence du gaz de schiste, peu cher, dont l‘arrivée sur le marché américain a fait baisser les prix de l’électricité. Beaucoup ont ainsi décidé de fusionner cette année.
Les actionnaires de Dynegy recevront 0,652 action Vistra par titre, soit l’équivalent de 13,24$ par action - une prime de 43,8% par rapport au cours de clôture de Dynegy mardi dernier, avant que le Wall Street Journal ne fasse état de discussions entre les deux compagnies.
La nouvelle entité pèsera plus de 10 Mds$ en bourse et elle générera 350 M$ de bénéfices avant impôts et amortissements sur une base annualisée, affirment les deux compagnies.
Les actionnaires de Vistra posséderont environ 79% du futur groupe et ceux de Dynegy 21%.
Source : combourse.com
